“Şart” Ne Demektir?
Konkordato şartı; başvurunun “kabul edilebilir” olması değil, hayatta kalabilir bir plan sunabilmesidir.
Uygulamada başarısızlıkların çoğu, hukuki başlıktan değil; zayıf nakit akışı varsayımı, belgesiz/dağınık borç yapısı ve alacaklı güveninin yönetilememesinden gelir. Bu nedenle şartları “check-list” değil, bir hazırlık standardı gibi okumak gerekir.
- Gerçekçi Nakit Akışı
- Belge & Kanıt
- Alacaklı İknası
- Tasdik Gücü
Kritik Uyarı
“Sadece dilekçe” ile konkordato yürütülmez. Mahkeme ve alacaklılar; ödenebilirlik ve kurtarılabilirlik görmek ister. Bu iki unsur yoksa süreç zayıflar.
Konkordato İlan Etmek İçin Şartlar
Şartları 8 net başlıkta topladık. Her başlık, dosyanın güç/zaaf noktalarını gösterir.
1) Ödemede Zorlanma / İflas Riski
Vadesi gelen borçları düzenli karşılayamama, nakit akışı kopması ve icra baskısı.
2) Gerçek Finansal Tablo
Gelir-gider, borç-alacak ve varlık değerlerinin ispatlanabilir ve tutarlı olması.
3) Uygulanabilir Teklif
Nakit akışı ile desteklenen vade/tenzilat modeli ve sürdürülebilir ödeme takvimi.
4) Teminat & Rehin Haritası
Rehinli alacaklar, ipotekler, teminat mektupları ve riskli sözleşmelerin netleştirilmesi.
5) Alacaklı Segmentasyonu
Banka/tedarikçi/rehinli/dağınık alacaklıların oy dinamiğine göre yönetimi.
6) Operasyon Sürekliliği
Üretim/satışın durmaması, kritik tedarikin korunması ve gelir üretiminin sürmesi.
7) Tasdik Gücü
İtiraz riskini azaltan belge dili, net teklif ve güven üretimi ile tasdik hedefi.
8) Belge Disiplini
Dağınık evrak değil; sistematik, doğrulanabilir ve dosya stratejisine uygun belge seti.
Uygulamada “Şart”ı Geçmek Ne Demek?
Mahkeme ve alacaklılar şu 4 kritik sorunun cevabını arar.
1) Şirket Kurtarılabilir mi?
“Kurtarılabilirlik”; gelir üretme kapasitesinin devam edip etmediği ve operasyonun sürdürülebilirliği ile ilgilidir. Sektör, müşteri yapısı ve tedarik sürekliliği analiz edilmeden şartlar tamamlanmış sayılmaz.
- Gelir üretim kaynaklarının sürekliliği
- Kritik müşteriler/tedarikçiler riski
- Operasyon durursa plan da durur
2) Teklif Ödenebilir mi?
Şartların merkezinde bu soru vardır. Teklif; “iyi niyet” değil, nakit akışı ve senaryolar ile desteklenmelidir. İyimser varsayım, en sık yapılan hatadır.
- 36-48 ay nakit akışı projeksiyonu
- En iyi / gerçekçi / kötü senaryo
- Tedarik ve satış sürekliliği varsayımları
3) Alacaklılar İkna Olur mu?
Konkordato, alacaklıların kabul ettiği bir barış planıdır. Şartlar; alacaklı segmentleri, oy dinamiği ve itiraz riskleri yönetilmeden “tam” sayılmaz.
- Banka/tedarikçi/rehinli alacaklı ayrımı
- Tek ağızdan iletişim ve belge dili
- İtiraz riskini azaltan şeffaflık
4) Belge ve Süreç Disiplini Var mı?
Eksik/çelişkili belge; alacaklı itirazlarını artırır. Bu yüzden şartlar sadece “durum” değil, “hazırlık standardı”dır.
- Borç-alacak envanteri ve teminat haritası
- Varlık değerlerinin doğrulanabilirliği
- Teklifin anlaşılır tablo diliyle sunumu
Şartları Zayıflatan Yaygın Hatalar
Konkordato şartları, bu hatalar nedeniyle pratikte “geçilemez” hale gelir.
Aşırı İyimser Nakit Akışı
Gerçekçi olmayan tahsilat/satış varsayımı, planı daha ilk ayda kırar.
Dağınık Belge & Çelişki
Borç/teminat net değilse alacaklı itirazı artar, süreç zayıflar.
Teklifin Anlaşılmaması
Karmaşık metin, alacaklı güvenini düşürür. Net tablo dili şarttır.
Sık Sorulan Sorular
Mali sıkışıklık/iflas riski, gerçek finansal tablo, nakit akışı ile desteklenen ödenebilir teklif, belge disiplini, teminat/rehin haritası ve tasdik gücünü destekleyen alacaklı yönetimi temel şartlardır.
Pratikte temel kriter, iflas riski/ödemede zorlanma ile birlikte uygulanabilir plan sunabilmektir. Dosya bazında borç yapısı ve nakit akışı değerlendirilir.
Evet. Şartlar “zayıf”sa (gerçekçi olmayan teklif, çelişkili belge, yüksek itiraz riski) süreç zorlaşabilir. Bu yüzden hazırlık standardı, şartların kendisi kadar önemlidir.
Hayır. Bilgilendirme amaçlıdır. Her dosya kendi borç/teminat ve operasyon koşullarına göre değerlendirilmelidir.
İlgili Sayfalar
Şartlar tek başına yetmez. Süreci bütün olarak görmek için: Konkordato Projesi, Konkordato Süreci, Gerekli Belgeler, Karar ve Tasdik.